2012年證券從業資格考試證券投資分析考前沖刺試題4
發布時間：2012-05-17 共1頁
考前沖刺（二）
一、單項選擇題(以下各小題所給出的4個選項中，只有一項最符合題目要求，請選出正確的選項，不選、錯選均不得分)
1．金融工程的( )技術是一個為實現系統目標，將若干部分、要素聯系在一起使之成為一個整體的、動態有序的行為的過程。
A．無套利均衡
B．整合
C．組合
D．分解
正確答案:B 解題思路：題干表述的是金融工程的整合技術。故選B。
2．馬鋼股份和中信國安分別于2006年和2007年發行的認股權和債券分離交易的可轉換公司債券，該產品的上市是金融工程在( )技術的具體應用。
A．分解
B．組合
C．整合
D．復制
正確答案:A 解題思路：金融工程的分解技術是從單一原型金融工具或金融產品中進行風險因子分離，使分離后的因子成為一種新型金融工具或金融產品參與市場交易。認股權和債券分離交易的開發符合金融工程分離技術的特征。故選A。
3．評價宏觀經濟形勢的基本變量包括GDP與經濟增長、通貨膨脹率、固定資產投資規模、國際收支和( )。
A．匯率
B．行業發展態勢
C．科技創新
D．國際政治形勢
正確答案:A 解題思路：選項中只有匯率是宏觀經濟的指標，行業發展態勢和科技創新屬于行業分析的內涵，國際政治形勢屬于政治領域的范疇。故選A。
4．資產負債比率中的資產總額是扣除( )后的資產凈額。
A．累計折舊
B．無形資產
C．應收賬款
D．遞延資產
正確答案:A 解題思路：資產負債率計算公式中的資產總額包括短期負債和長期負債，但應扣除累計折舊。故選A。
5．( )是指中小股東可以通過征集其他股東的委托書來臨時召集臨時股東大會以達到改組公司董事會控制公司目的的一種方式。
A．公司托管
B．累積投票
C．表決權信托
D．表決權委托書
正確答案:D 解題思路：表決權信托與委托書是控制權變更型公司重組的一種方式，表決權委托書給予了中小股東征集其他股東的委托書來召集臨時股東大會的機制，以達到改組公司董事會，達到控制公司的目的。故選D。
二、判斷題(判斷下列各題正誤，正確的用“A”表示，錯誤的用“B”表示)
6．回購是指資金融人方(逆回購方)將債券抵押給資金融出方(正回購方)融入資金的同時，雙方約定在將來某一日期由正回購方按某一約定利率計算的資金額向逆回購方返還資金，逆回購方向正回購方返還原抵押債券的融資行為。
A．對
B．錯
正確答案:A 解題思路：題干表述的是債券回購的定義。
7．流動性是指資產迅速轉變成現金的能力。
A．對
B．錯
正確答案:A 解題思路：題干是對流動性定義的表述。
8．經驗證明，ADI對于多頭市場的運用要比對空頭市場的應用效果好。
A．對
B．錯
正確答案:A 解題思路：題干所述是由ADI指標計算的原理所決定的；
9．證券投資咨詢機構或其執業人員在預測證券品種的走勢或對投資證券的可行性提出建議時，應明確表示在自己所知情的范圍內本機構、本人以及財產上的利害關系人與所評價或推薦的證券是否有利害關系。
A．對
B．錯
正確答案:A 解題思路：題干中表述的是《關于規范面向公眾開展的證券投資咨詢業務行為若干問題的通知》中所規定的內容。
10．采取股權資產置換方式進行資產重組的一大優點是公司不用支付現金便可獲得優質資產。
A．對
B．錯
正確答案:A 解題思路：這種方式是由公司原有股東以出讓部分股權為代價，使公司獲得其他公司或股東的優質資產的。其最大優點在于公司不用支付現金便可獲得優質資產，擴大公司規模。
三、不定項選擇題(以下各小題所給出的4個選項中，有一項或一項以上符合題目的要求，請選出正確的選項，漏選、錯選均不得分)
11．股價在某一價位上之所以會形成對股價運動的支撐和壓力，這主要是由( )所決定的。
A．投資者的籌碼分布
B．持有成本
C．投資者心理因素
D．股票成交均價
正確答案:ABC 解題思路：這是由于價格超跌以后，就有大量買盤介入幫助股價站穩，當價格上漲過度以后，就有大量獲利盤拋出套現。故選ABC。
12．下列關于可轉換債券，說法正確的是( )。
A．具有股權和債券的雙重特點
B．當公司發售新股時轉換價格一般須作調整
C．轉股后，公司每股收益被攤薄轉股后，公司的負債不變
D．轉股后，公司的負債增加
正確答案:AB 解題思路：轉股后，公司的負債減少，所以CD選項不正確。故選AB。
13．關于道氏理論的主要原理，說法正確的是( )。
A．市場價格平均指數即可解釋和反映市場的大部分行為
B．市場波動具有三種趨勢：主要趨勢、次要趨勢和短暫趨勢
C．主要趨勢有三個階段：累積階段、上漲階段和沖頂后出現又一個累積期
D．趨勢必須得到交易量的確認
E．一個趨勢形成后將持續，直到趨勢出現明顯的反轉信號，因而趨勢反轉的確認比較容易
正確答案:ABCD 解題思路：趨勢反轉的確認一般比較困難。故選ABCD。
14．證券投資分析的意義體現在( )。
A．有利于提高投資決策的科學性
B．有利于正確評估證券的投資收益
C．有利于提高投資收益
D．有利于降低投資者的投資風險
正確答案:ABCD 解題思路：證券分析可以幫助人們提高科學工作者的決策性，正確評估證券的投資價值，降低風險，提高收益。故選ABCD。
15．行業的形成方式包括( )。
A．分化
B．衍生
C．新生長
D．合并
E．重組
正確答案:ABC 解題思路：行業形成的方式有三種：分化、衍生和新生長。分化是指新行業從原行業(母體)中分離出來，分解為一個獨立的新行業。衍生是指出現與原有行業相關、相配套的行業，如汽車業衍生出來的汽車修理業，房地產業衍生出來的房地產咨詢業等。新生長方式是指新行業以相對獨立的方式進行，并不依附于原有行業。故選ABC。
