精品理论电影在线_日韩视频一区二区_一本色道精品久久一区二区三区_香蕉综合视频

1.(1)編制客戶資產負債表（計6分，住房貸款項目：2分）

(2)編制客戶現金流量表（計8分，馮先生收入：2分；馮太太收入：2分；房屋按揭還貸：2分）
(3)客戶財務狀況的比率分析（至少分析四個比率，以百分數表示，保留到整數位）（6分）。
①客戶財務比率表（2分）

(3.)客戶財力狀況的比率分析(至少分析四個比率，以面分數表示，保留到整數位(6分)
①客戶財力比率分析(4分)

②客戶財務比率分析（4分）
a．馮先生家庭目前的結余為17%，即每年的稅后收入有17%能節(jié)省下來。相對于30%的標準值來說，節(jié)余比例較低，說明家庭雖然收入較多，支出也非?？捎^，需要通過節(jié)流增加節(jié)余，從而增加家庭資產的規(guī)劃能力。
b．馮先生家庭的投資與凈資產的比率為48%，從以往的經驗來看，投資與凈資產的比率達到50%左右是比較合適的。從比例上來看家庭投資比率較好，但從投資結構看，固定資產投資比例占比較大，家庭資產的變現能力較差。
c．馮先生家庭清償比率為65%，這個比率與50%的標準值來看，略有些高，如有需要，該家庭還可以承受一定的負債。
d．負債比率與清償比率一樣，反映了家庭的償債能力，這個比率為35%，說明馮先生家庭還可以承擔一定的負債，通常的經驗顯示，50%以下的負債比率即為合理。
e．39%的負債收入比率說明馮先生家庭短期償債能力基本符合標準值的要求，較為合理。
f．馮先生家庭的流動性比率為32，也就是說在不動用其他資產時，馮先生家庭的流動資產可以支付家庭近2年多的開支，對于馮先生夫婦的工資收入都比較穩(wěn)定的情況來說，這個比率偏高，在做理財規(guī)劃時，可以對這部分資產進行調整。
(4)客戶財務狀況預測（3分）
馮先生夫婦正處在事業(yè)的上升階段，尤其馮先生收入上漲的空間更大。馮太太的收入比較穩(wěn)定，有一定上升空間，但是在短期內上升的潛力不大。隨著時間的推移，兒子的成長，未來十幾年馮先生家庭的各項支出也會隨之增加。如果沒有其他債務安排，房貸的償還壓力越來越小，家庭的債務負擔會逐漸減輕。
(5)客戶財務狀況總體評價（3分）
馮先生家庭屬于高收入、高支出的家庭，雖然收入較多，但由于債務支出與各種家庭支出較多，年結余狀況并不良好。此外馮先生家庭流動性比率過高、家庭成員和財產的風險管理保障不充分、收入有限，如果想順利地實現馮先生的理財規(guī)劃目標，還需要仔細規(guī)劃。
2. (1)馮先生購買價值40萬元汽車的消費目標；
(2)馮先生家庭成員的保險保障計劃；
(3)馮先生兒子120萬元高等教育資金的足額準備；
(4)夫婦退休，并屆時擁有250萬元的退休養(yǎng)老資金；
(5)保證家庭資產的適度流動性二
3. (1)現金規(guī)劃家庭資產的流動性通過保留相當于家庭3個月支出的現金及現金等價物的方式來保證。馮先生夫婦可以拿出5.5萬元的額度，其中2萬元以活期存款形式存在，另外3.5萬元以貨幣市場基金的形式存在。
(2)家庭成員的保險保障計劃馮先生夫婦由于已經有了社保和較好的單位福利，因此主要考慮壽險、意外險和重大疾病保險。因此建議馮先生夫婦拿出年結余的15%約為6600元／年用于家庭保障計劃。馮先生作為家庭主要收入來源，保險額度需考慮到家庭成員的生活及家庭債務，因此，馮先生、馮太太及兒子的保費比例可按6:3:1支出，其中馮先生購買某保險公司20年定期壽險，保額50萬元，年繳保費1300元，此外可購買卡式意外險與附加住院醫(yī)療的健康險。馮太太可以考慮壽險、意外險與健康險，而馮先生的兒子因年齡較小，發(fā)生意外和疾病的可能性較高，建議購買意外險與住院醫(yī)療險。
(3)購車的消費支出規(guī)劃通過觀察馮先生家庭資產狀況及其理財目標，可以發(fā)現，馮先生家庭固定資產投資較多，導致家庭資產的變現能力較差，且家庭長期規(guī)劃目標額度高，需要籌劃的資金量大，由于目前房價下跌風險較大，因此建議馮先生將家庭80萬元的投資房產出售，用于其他投資方式，以保證資金流動性與長期增值能力。出售房產后將其中40萬元用于購買馮先生看中的家庭轎車，解決家庭購車的消費支出目標。
(4)高等教育金的足額準備馮先生應該從現在開始就著手準備兒子的高等教育金。建議馮先生從其出售住房收入中拿出40萬元，加上活期存款剩余4.5萬元，共計44.5萬元作為高等教育金的啟動資金，進行風險適中的平衡型基金組合投資，預期收益率6%．16年后基本可以實現120萬元的教育資金積累。
(5)馮先生夫婦的退休養(yǎng)老規(guī)劃馮先生夫婦計劃55歲退休，需250萬元退休養(yǎng)老金。將定期存款19萬元與每年結余的3.8萬元用以構建以平衡型基金和股票型基金、指數基金組成的投資組合，23年基本可以保證每年平均6%的投資報酬率，在23年后到馮先生夫婦退休時即可滿足250萬元的退休金需求。
(6)經過上述規(guī)劃，馮先生夫婦還有大約31萬元的現金類資產，可以進一步進行投資，以獲取更高的收益，作為家庭風險儲備資金和養(yǎng)老、教育儲備資金。
4. (1)客戶的5項理財目標都可以得到滿足；
(2)不突破客戶現有的財務資源和以后年份中持續(xù)增加的財務資源限制；
(3)家庭資產的綜合收益率比較理想，可以抵御通貨膨脹。