證券交易第一章第三節證券交易的風險及其防范
發布時間：2011-10-07 共1頁
一、證券交易風險的含義
證券交易風險就是指由于交易行為結果的不確定性而發生損失的可能性。
對于證券公司而言，證券交易風險主要是指證券公司在證券自營或者代理買賣過程中由于各種主、客觀原因而造成損失的可能性。
二、證券交易風險的種類
以引起風險的原因為標準，證券交易風險可分為下面幾種類型。
（一）法律風險
（二）政策風險
（三）市場風險
（四）技術風險
（五）經營風險
（六）管理風險
三、證券交易的風險防范
風險防范是有目的、有意識地通過計劃、組織、控制和監察等活動來阻止風險損失的發生，削弱損失發生的影響程度，以獲取最大利益。
（一）制度防范
證券交易風險的制度防范包括全額交易結算資金制度、風險準備金制度和壞賬準備等幾個方面。
1.全額交易結算資金制度
2.風險準備金制度
3.壞賬準備
（二）風險監察
1.事先預警
事先預警主要是指有關管理層針對可能出現的風險，預先采取或擬定一些必要的防范措施。
2.實時監控
實時監控是指有關管理層借助于現代化的電子監控系統，并根據預先設定的各種指標對整個交易過程實施追蹤監控，以及時發現證券交易過程中的各種異常情況。
3.事后監察
事后監察是指有關管理層就有關證券交易活動實施事后的或階段性的總結、調查，去弊存利。
（三）自律管理
自律管理是證券公司內部和行業內部主動采取各種積極措施所進行的風險防范。
1.制度建設
2.內部監察
3.行業檢查
證券交易風險就是指由于交易行為結果的不確定性而發生損失的可能性。
對于證券公司而言，證券交易風險主要是指證券公司在證券自營或者代理買賣過程中由于各種主、客觀原因而造成損失的可能性。
二、證券交易風險的種類
以引起風險的原因為標準，證券交易風險可分為下面幾種類型。
（一）法律風險
（二）政策風險
（三）市場風險
（四）技術風險
（五）經營風險
（六）管理風險
三、證券交易的風險防范
風險防范是有目的、有意識地通過計劃、組織、控制和監察等活動來阻止風險損失的發生，削弱損失發生的影響程度，以獲取最大利益。
（一）制度防范
證券交易風險的制度防范包括全額交易結算資金制度、風險準備金制度和壞賬準備等幾個方面。
1.全額交易結算資金制度
2.風險準備金制度
3.壞賬準備
（二）風險監察
1.事先預警
事先預警主要是指有關管理層針對可能出現的風險，預先采取或擬定一些必要的防范措施。
2.實時監控
實時監控是指有關管理層借助于現代化的電子監控系統，并根據預先設定的各種指標對整個交易過程實施追蹤監控，以及時發現證券交易過程中的各種異常情況。
3.事后監察
事后監察是指有關管理層就有關證券交易活動實施事后的或階段性的總結、調查，去弊存利。
（三）自律管理
自律管理是證券公司內部和行業內部主動采取各種積極措施所進行的風險防范。
1.制度建設
2.內部監察
3.行業檢查
